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de la UNAM.
Títulos y Operaciones de Crédito
Unidad 17. TÍTULOS DE CRÉDITO BANCARIOS.
Aunque el audio señale que es la unidad 19 el contenido del audio corresponde a la unidad 17.
Unidad 17. TÍTULOS DE CRÉDITO BANCARIOS.
Aunque el audio señale que es la unidad 19 el contenido del audio corresponde a la unidad 17.
Unidad 17.- Títulos
de Crédito Bancarios.
17.1
certificados de aportación patrimonial CAPS.
17.1.1 Evolución
legislativa del servicio publico de la banca y crédito.
A partir de septiembre de 1982, se vino desenvolviendo la actividad bancaria desde el punto de vista administrativo. Hasta 1982 solo había sido la actividad bancaria objeto de autorización gubernativa federal, otorgada por el conducto de la secretaria de hacienda y crédito publico, a partir del 1 de septiembre de ese año se transformo en actividad estatal,
pero sin llegar a convertirse en servicio publico, pues el presidente en turno solo invoco razones de interés publico para expropiar los activos bancarios, así como las acciones de las entidades crediticias.
A fines de
1982 se reformo el artículo 28 de la cpeum para consagrar legislativamente el
carácter de servicio público que desde
entonces se atribuyo al ejercicio de la banca y del crédito
En julio de
1990 y tras de las pertinentes reformas constitucionales, se privatizo la
actividad bancaria que por tanto dejo de considerarse como servicio publico y
con ello los certificados de aportación patrimonial reasumieron su calidad de
acciones.
17.1.2 los
certificados de aportación patrimonial como títulos representativos del capital
social de las instituciones de crédito integrantes de la banca de desarrollo
conforme a la ley de crédito de instituciones vigentes.
Las instituciones de banco forman parte de la administración pública federal con el carácter de sociedades nacionales de crédito y que se rigen por sus respectivas leyes orgánicas
En cuanto al
capital social de dichas instituciones también se maneja con los certificados
de aportación patrimonial, puesto que estas sociedades no han readquirido la
calidad de sociedades mínimas.
17.1.4 concepto y naturaleza jurídica
Estos
documentos forman parte del amplio mundo de los títulos de crédito, les resulta
aplicable la definición de estos mismos, por razón natural son pre nominativos
y de circulación restringida, se trata de títulos masivos y causales.
17.1.5 clasificación de los certificados de aportación patrimonial
Estos documentos
se expiden en 2 series la A representativa del capital social y la B del 34 %
del restante.
Los
certificados de la serie a deben emitirse en un titulo único detrás de los de
la serie B podrán representarse en uno o mas títulos.
17.1.6. Restricciones aplicables a la adquisición y negociación de los certificados de aportación patrimonial
Los certificados de la serie A solo pueden estar en manos del gobierno federal en cambio los certificados de la serie B son en principio de libre circulación.
La
secretaria de hacienda y crédito publico mediante reglas de carácter federal
permitir que entidades de la administración publica federal las entidades federativas y municipios puedan
adquirir certificados de la serie B pero siempre con dicho máximo porcentual.
17.1.7. Derechos derivados de la adquisición de certificados de aportación patrimonial
Los derechos
que confieren los certificados de que se trata:
Participación
en las utilidades de la emisora y llegando el momento en la cuota de
liquidación
Los
pertenecientes de la serie B son de igual valor y confiere los mismos derechos
a sus tenedores como son:
Designar y
remover, en el seno de la comisión consultiva a los miembros del consejo
directivo y a los comisarios de la serie que se trata
Integrar la
comisión consultiva previsora por el art.45 cuyas facultades se ajustan a su
denominación, pues solo puede opinar y formular propuestas al consejo
directivo, si bien les corresponde designar y remover a los consejeros y
comisarios de la propia serie B
Suscribir
los certificados que se emitan en caso del aumento del capital social
En caso de
reducción del capital social, recibir el importe de los certificados a su valor
en libros conforme al último estado financiero aprobado por el consejo
directivo.
Otros de
menor importancia consignados en la
misma
En cuanto a
estos certificados serie B, las
entidades emisoras deben llevar un registro con los datos relativos a sus
tenedores y a las transmisiones que se realicen, por cuanto solo pueden
considerar propietarios a quienes aparezcan inscritos en tal registro.
17.1.8 autoridades que intervienen en la emisión y negociación de los certificados de aportación patrimonial
Las máximas facultades en los que se refiere a todo lo relacionado con la emisión y circulación de estos certificados corresponden a la secretaria de hacienda y crédito publico, mediante disposiciones de carácter general e incluso conforme a, los reglamentos orgánicos que esta facultada para expedir.
Cualquier
adquisición irregular de dichos certificados acarreara la perdida de estos a
favor del gobierno federal.
17.2 Acciones de las Sociedades Anónimas Bancarias
La mecánica
de las acciones bancarias se rige por las disposiciones relativas a la ley general de sociedades mercantiles si
bien son fáciles de entender las razones por las que la ley bancaria consigna
una serie de reglas específicas prácticamente todas ellas encaminadas a
mantener un cuidadoso esquema propiciatorio del conocimiento y vigilancia de
los tenedores
17.2.1 breve referencia respecto a la emisión concepto, clasificación y negociación de las acciones representativas del capital social de las sociedades anónimas
Como el capital de toda sociedad anónima se divide en acciones estas se hallan representadas por títulos nominativos que sirven para acreditar y transmitir la calidad y los derechos del socio
En efecto la
ley general de sociedades mercantiles art 111 nos predica la calidad cambiaria
de estos documentos pues solo se dispone que
Se regirá
por las disposiciones relativas a valores literales en los que sea compatible
con su naturaleza y no sea modificado por la presente ley.
Estos
títulos carecen de los atributos de incorporación y de literalidad por cuanto
no son suficientes para ejercitar los derechos que en ellos se consignan pues para ello es indispensable que el accionista se encuentre inscrito en el
libro correspondiente.
La sociedad
considerara como dueño de las acciones a quienes aparezcan inscrito como tal en
el registro a que se refiere el artículo anterior.
17.2.2 disposición es que regulan a las acciones de las sociedades anónimas bancarias en la ley e instituciones de crédito vigente y en la ley de sociedades mercantiles
De ese modo
el capital de las entidades bancarias esta formada una parte ordinaria y
potestativamente por un segmento adicional.
El capital
social ordinario esta integrado por las
acciones de 0 mientras que el adicional por
las acciones de la serie L que no deben exceder del 40% del capital ordinario y
en todo caso previa sanción de la cnbv.
Se trata de
los títulos íntegramente pagados de
acciones liberadas que físicamente no obran en poder de sus titulares sino de
modo permanente deben estar depositados en el INDEVAL
Por otra
parte las entidades bancarias están facultadas para acciones de tesorería
17.2.3 Derechos que otorgan a sus tenedores las distintas series de acciones emitidas por las instituciones de crédito integrantes de la banca múltiple
En cuanto a
las acciones de la serie L son de voto limitado pues solo pueden emitirlo
cuando se trate del cambio de objeto, escisión, transformación, y liquidación
de la sociedad o bien la cancelación de su suscripción en la bolsa de valores.
Estas
acciones de la serie L pueden conferir
el derecho a un dividendo preferente y acumulativo, así como a un
dividendo de las acciones ordinarias todo ello a condición de que exista
disposiciones en los estatutos sociales.
17.2.4 restricciones respecto a su adquisición y negociación
En principio
las acciones de ambas series son de libre circulación pueden llegar a manos de
personas morales, extranjeras que tengan el carácter de autoridad cuando opere una transmisión de acciones
serie 0 por mas del 2% del capital social.
Cualquier
persona física o moral pueden adquirir el control de acciones serie 0 para ello
se requiere la previa autorización de la secretaria de hacienda y crédito
publico, cuando la adquisición exceda del
5% del capital social siempre sin
olvidar que ninguna acción puede llegar a manos de personas extranjeras que
tengan el carácter de autoridad
17.3 certificados de depósito bancario de dinero a plazo
17.3.1
concepto
Son documentos exclusivamente operables por estas instituciones de crédito destinados a colocarse en un determinado sector del público inversionista que acude a ellos por razón de plazo y de los rendimientos pactados
17.3.2 naturaleza jurídica
Estamos en
presencia de títulos de crédito a cargo de las entidades bancarias emisoras se
trata además de documentos que se expiden y operan individualmente con la
calidad de causales por la obvia razón de que en ellos se indica su origen que
no es otro que el contrato de deposito celebrado entre el inversionista
depositante y en la entidad crediticia depositada.
17.3.3 requisitos legales
Estos
documentos deben consignar ante todo la indicación de que se trata de certificados de deposito bancario
de dinero así como la mención de lugar y fecha en que se suscriben, el nombre y
la firma del emisor, la suma depositada, el tipo de intereses que se pacte, el
régimen de su pago, el plazo para el retiro del deposito y el lugar señalado
para ello.
17.3.4 derechos derivados de la adquisición de los certificados de depósito bancario de dinero a plazo
Los tenedores de estos títulos tienen derecho a percibir interese y como es de suponerse el rembolso de la suma depositada
17.3.5 carácter ejecutivo
Estos
certificados traen aparejada acción ejecutiva para el caso de falta de `pago si
bien existe la necesidad de satisfacer un previo requisito de
procedibilidad constituida por el requerimiento de pago que deben
efectuarse ante fedatario publico.
17.4 bonos bancarios y sus cupones
17.4.1
concepto
Estos
títulos se emiten en serie pero
configuran un crédito en este caso colectivo a cargo del banco emisor
con la circunstancia de que siempre se operan al portador
17.4.2 naturaleza jurídica
Son de
carácter causal
17.4.3 requisitos legales
La mención
de ser bonos bancarios al portador
El lugar y
la fecha en que se suscriben
El nombre y
firma de la emisora
El importe
de la emisión así como el número y valor
nominal de cada bono
El tipo de
interés pactado
Los plazos
para el pago de intereses y para el rembolso del capital
Las
condiciones y formas de amortización
El lugar de
pago
Plazos o
términos y condiciones del acta de emisión
17.4.4 carácter ejecutivo del titulo
Producen acción
ejecutiva en contra del banco emisor
previo el requerimiento de pago hecho ante fedatario público.
17.4.5 requisitos para la emisión en serie
Por cuanto
se esta en presencia de títulos seriales conviene añadir su punto de arranque
esta en la declaración unilateral del banco emisor en la inteligencia de que
los bonos de que se trata tenga a las manos de sus titulares
17.4.6 amortización de los bonos bancarios
Lo normal es que la amortización de estos títulos se realice en forma y términos previstos en el acta de emisión.
También se
hizo referencia a la posibilidad de modificar los términos fechas y condiciones
de la amortización con el acuerdo favorable de al menos un 75%a los tenedores.
17.4.7derechos que otorgan sus cupones y sus bonos
Los derechos
patrimoniales corporativos que confieren
a estos bonos a saber rendimientos, reembolsos, capital y participación en asamblea de tenedores.
17.4.8 autoridades que participan en la emisión, adquisición y negociación de los bonos bancarios
La única autoridad que interviene en la emisión de estos títulos es la que le corresponde aprobar estos términos del acta de emisión
17.4.9 participación de la comisión nacional bancaria
Se limita a la autorización de los términos en que debe redactarse la declaración unilateral voluntad emisora constante en el acta de emisión.
17.5. Obligaciones subordinadas y sus cupones
17.5.1
concepto
Se ajustan a los requisitos y características de los bonos bancarios y estos documentos han tenido un gran auge en el mercado financiero
17.5.2 naturaleza jurídica
Son títulos
de crédito a cargo de un banco emisor y emitidos al portador
17.5.3 derechos derivados de la adquisición de las obligaciones subordinadas
Podrán ser convertibles o no en acciones del banco emisor, e incluso de conversión voluntaria u obligatoria
Por el grado
de su prelación podrán ser preferentes o no. En el primer caso cuando se
presente la liquidación o concurso mercantil de la emisora se pagaran a
prorrata sin distinción de fechas de emisión una vez cubiertas las demás deudas
de la institución pero antes de repartir a los accionistas o a los titulares de
certificados de aportación patrimonial en su caso el remanente social y también
ates de pagarse las obligaciones subordinadas no preferentes
Sin embargo
la emisora podrá diferir el pago de intereses el rembolso del capital y
cancelar el pago de intereses o convertir anticipadamente estas obligaciones
17.5.4 requisitos para su emisión en serie.
Deben ir procedidos en una declaración unilateral de voluntad de la emisora que deben pasar previamente por el tamiz de las autoridades financieras
17.5.5 el representante de tenedores de obligaciones subordinadas
Su
designación debe constar precisamente en el acta de emisión en la cual se
consignaran sus derechos y obligaciones así como los casos forma y términos en
que podrá ser removido y proceder a la designación de quien haya de
sustituirlo.
17.5.6 amortización de las obligaciones subordinadas
Estos
instrumentos deben amortizarse en la forma y términos estipulados pero se requiere la previa autorización del
banco de México para efectuar
amortizaciones anticipadas
17.5.7 autoridades que participan en la emisión, adquisición y negociación de las obligaciones subordinadas
La solicitud
de autorización por parte del citado banco
central debe acompañarse de un proyecto relativo al acta de emisión en
la que habrá de indicarse las condiciones con arreglo a las cuales se colocara la emisión.
La
adquisición y negociación se rige por lo
dicho a propósito de los bonos bancarios.
17.5.8 participación de la comisión nacional bancaria autorización otorgada por el banco de México
Se hizo
referencia a la intervención de la CNBV y del banco de México
17.5.8 inversión de pasivos captados a través de la colocación de las obligaciones subordinadas
Te fusilaste estos apuntes.¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡¡
ResponderEliminarApuntes sobre los títulos de crédito y las operaciones de Crédito contempladas en la Legislacion Mexicana. El contenido de éste blog es aportado por los alumnos del Sexto Semestre de la Licenciatura en Derecho para efectos educativos y sin fines de lucro.
EliminarMuchas gracias por la info, bien fundamentada. Saludos.
EliminarMuchas gracias por la info, bien fundamentada. Saludos.
EliminarDonde esta la clasificacion de los bonos bancarios?
ResponderEliminarDonde esta la clasificacion de los bonos bancarios?
ResponderEliminargracias tiene detalles pero la información es breve y concisa
ResponderEliminarcontacto: pedroloanss@gmail.com para oferta de préstamo, el señor pedro me permitió aprovechar una oportunidad increíble para reubicar y expandir mi negocio con su oferta de préstamo, en un momento crucial. el apoyo que recibí de la firma de préstamos pedro que trabajaba para él no tenía precio.
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